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北交所开市三周年,IPO法律服务锦天城、康达、中伦、德恒位居前三
时间:2024-11-15 作者: 誉问

2021年11月15日,北交所正式开市,首批81家上市公司集体亮相。三年时间过去,截至11月14日,北交所上市公司数量从最初的81家增至257家,其中2021年79家,2022年83家,2023年77家,2024年至今18家,超八成为中小企业,近九成为民营企业。北交所上市公司的总市值也从最初的2886.94亿元增至6694.95亿元,增长131.9%。另外,首批北交所主题基金获批也已有三年,最新产品数量、规模均较2021年末有所增长,还有超三成产品的累计收益率超50%。

数据显示,北交所的上市公司构成中,高新技术企业的占比超过九成,战略性新兴产业及先进制造业企业的占比接近八成,而国家级专精特新“小巨人”企业的占比则超过一半。在募集资金的使用上,上市公司超过八成的资金投向了绿色低碳、数字经济、高端装备制造以及新材料等关键领域。得益于其显著的“创新”优势,北交所上市的中小企业展现出强劲的发展韧性。三季报数据揭示,这些中小企业前三季度营业收入实现了6.24%的同比增长,且超过八成的企业实现了盈利。

据统计,共有78家律师事务所在为257家北交所上市公司IPO提供了法律服务。

以下是榜单前三名的详细情况:

  • 位居榜首的是锦天城律师事务所,该所共计承接并完成了35家上市公司的IPO法律服务。
  • 紧随其后的是康达律师事务所,该所以16单IPO业务位列第二名。
  • 并列第三名的是中伦律师事务所与德恒律师事务所,两家律所均完成了14单IPO法律服务。

誉问整理了上述律师事务所官网中关于IPO业务领域的介绍,供大家参考。

一、锦天城律师事务所

北交所发行上市:2021年11月15日,北京证券交易所正式揭牌开市。锦天城紧抓北交所开市的契机,集聚全所资源,满足中小企业多样化、不同阶段的发展需求,持续为“打造服务创新型中小企业主阵地"贡献力量。迄今为止,锦天城已为多家精选层公司提供法律服务,该等精选层公司已“平移”成为第一批北交所挂牌上市公司;锦天城亦为设立后的北交所首个项目提供了全程法律服务;目前,锦天城是服务企业在北交所发行上市最多的律师事务所。未来,锦天城将会凭借大量的新三板客户群体优势,秉持勤勉务实的新三板项目服务经验,继续为新三板公司北交所发行上市,以及为更多的专精特新公司北交所直接发行上市提供更多更好的优质法律服务。

二、康达律师事务所

证券与资本市场:作为首批获准从事证券法律业务资格的律师事务所之⼀,康达深度参与并见证了中国资本市场的发展历程。凭借深厚的专业积淀、出色的专业团队以及对市场规则和监管的深刻理解,康达在许多重大的IPO和其他证券业务中担任发行人或保荐人的法律顾问,位居国内律师行业前列。多位合伙人先后担任了中国证券监督管理委员会发行审核委员会委员、证券交易所上市委员会及并购重组委员会委员。

在证券与资本市场业务领域,康达为客户提供公司组建、改制重组、并购、首发上市、上市公司再融资、债务融资、投融资、基金、管理层收购、股权激励和员工持股计划、公司治理等相关法律服务。康达的客户主要来自于高端制造、新一代信息技术、清洁能源、环保、材料、生物技术、制药、人工智能、消费、文化艺术等业务领域。2019年,我国实施证券公开发行注册制。

随着注册制的全面展开, 康达将与同行一道共同推动公平、透明、高效、富有活力的多层次资本市场建设。

  • 证券发行与上市
  • 资产重组
  • 私募股权
  • 投资咨询
  • 股份制改造
  • 企业运作咨询
  • 收购兼并
  • 投资基金
  • 债券发行
  • 企业战略发展

三、中伦律师事务所

中国内地资本市场:中伦在中国内地资本市场领域多年来始终保持领先地位。根据中国证监会、沪深京交易所的公开数据统计,在律师事务所从事中国内地资本市场证券法律业务排名中,中伦在首次公开发行、上市公司再融资及上市公司并购重组等境内证券法律业务领域始终名列前茅。中国内地资本市场/证券领域是中伦的核心业务之一,中伦也是

中国最早从事证券业务的律师事务所之一,三十余年来,累计为近千家公司提供了中国境内股票发行上市和其他证券业务的法律服务。中伦拥有庞大的专业律师团队、卓越的专业实力以及丰富的实践经验,可以为客户提供全方位、全流程资本市场法律服务。中伦是中国内地资本市场股票发行业务领域长期领跑的律师事务所之一,在历年完成的境内首次公开发行业务排名中,多年排名第一,且连续多年被《钱伯斯》(Chambers)、《国际金融法律评论》(IFLR1000)和《法律500强》(The Legal 500)等国际权威法律媒体及评级机构重点推荐。

在多年的业务实践中,中伦与证券监管部门、证券交易所、证券公司、审计和评估机构以及上市公司建立了密切且良好的工作关系,能够确保为客户提供全方面的优质法律服务。

四、德恒律师事务所

公司证券:公司证券是德恒的核心与优势业务领域之一,在业内久负盛誉。自1993年起,德恒便开始从事证券法律服务,是首批经司法部、中国证监会获准从事证券法律业务及从事涉及境内权益的境外公司相关业务的律师事务所。

德恒曾为数百家A股上市公司、数十家境外上市公司以及上千家新三板公司提供了包括IPO、挂牌、再融资、兼并收购以及合规咨询等方面的法律服务,其中包括为中国农业银行A+H 股上市、中国铁建A+H 股上市、长江电力A 股上市、国银金融租赁H股上市等一系列具有里程碑意义的项目提供法律服务,创造了中国资本市场法律服务多项第一。近年,德恒继续为包括中芯国际在上交所科创板上市、中国海油上交所主板上市、碧桂园服务港交所上市、保利物业H股上市、云南白药吸收合并白药控股整体上市、三峡集团发行可交换债、河南双汇吸收合并双汇集团、交通银行发行二级资本债券、中核集团收购中国核建等一批重要项目提供法律服务,各项业绩居行业前列。

主要法律服务包括:

  • 公司的筹建、设立、转股、增资
  • 企业产权界定、公司制改建、股份制改造
  • 公司治理和合规
  • 协助设计公司股权激励计划和方案
  • 公司资产和股权托管
  • 公司税务筹化和保险安排
  • 公司债权债务重组、清收、变现
  • 公司解散、破产、清算、拍卖
  • A股(境内上市内资股)首次公开发行上市
  • B股(境内上市外资股)首次公开发行上市
  • 上市公司配股、增发、非公开发行、可转债发行
  • 境内公司境外发行上市(H、N、S股、CDR等)
  • 境外注册中资公司境外发行上市(红筹股)
  • 公司债券发行
  • 结构化融资
  • 资产证券化
  • 收购和兼并
  • 私募股权基金的设立和管理

誉问认为,北交所在服务中小企业、尤其是“专精特新”企业方面具有重要地位,为各大律师事务所带来广阔市场需求。在各项制度逐步完善的背景下,北交所上市公司数量和质量均稳步提升,同时伴随投资者数量增加、投资结构优化等多重利好因素,市场吸引力不断增强。未来,北交所将有望持续吸引增量资金入场,进一步提升市场流动性与活跃度,为中小企业发展提供更加有力的支持。 

此外,北交所的估值水平有望逐步修复,这不仅将提升上市企业的融资能力,也为投资者带来更多潜在回报。律师事务所或将迎来服务需求的增长,特别是在合规、公司治理、融资及资本运作等领域,市场对高质量法律服务的需求将更加多元化。这一趋势促使律所不断提升自身专业能力,为企业进入资本市场保驾护航。